無論是欣欣向榮的朝陽業(yè)務，還是日落西山的夕陽業(yè)務，其發(fā)展一般都是遵循漸進規(guī)律，如無特殊情況，雖然偶發(fā)不可避免，但是戛然而止一般不會出現(xiàn)。然而2018年通信行業(yè)的這幾組數(shù)值變化的背后，正在經歷著什么呢？

一、農村寬帶接入用戶首現(xiàn)負增長

家庭寬帶接入運營商向居民家庭業(yè)務延伸關鍵控制點，是全業(yè)務競爭的重要資源，也是獲取用戶生活場景中大量短距離連接的重要入口。正因為如此，運營商才不惜一切，甚至開始“免費贈送”血拼搶占家寬市場份額。今年上半年過后，中國移動和中國電信還相繼調高了今年寬帶發(fā)展目標。其中一個為了爭奪老大位置，另外一個也是為了保持領頭羊地位。無論哪家獲得了家寬市場老大的地位，如果不全力發(fā)展用戶，頭把交椅的位置都不容易保持。然而就在這多方積極搶占固網(wǎng)家寬市場的時候，農村寬帶接入用戶卻出現(xiàn)了2018年以來的首次負增長。來自工業(yè)和信息化部的數(shù)據(jù)顯示，今年10月份當月，互聯(lián)網(wǎng)寬帶接入用戶凈增511萬戶，其中城市寬帶接入用戶凈增556萬戶，農村寬帶接入用戶凈增-44萬戶。

同時期內，無論是固網(wǎng)家寬接入用戶凈增，還是城市寬帶接入用戶凈增，都是正向增長，唯獨十月份農村寬帶用戶接入出現(xiàn)了負增長。相對城市寬帶市場的白熱化競爭，農村寬帶還屬于藍海。如果能夠排除統(tǒng)計數(shù)據(jù)誤差的話，那么我們認為可能性最大的幾個原因包括：大量前期體驗用戶到期銷戶、不限量套餐下沉到農村市場后導致的家寬銷戶、北方農村家寬用戶冬季向城市的季節(jié)性遷移導致的銷戶、城鎮(zhèn)化下的農村用戶向城市遷移導致的銷戶、年輕打工群體返鄉(xiāng)后的移動寬帶對固網(wǎng)家寬的替代性銷戶。至于年內剩余月份，乃至未來相當長的一段時期內的農村家寬接入用戶增長走勢情況，我們還需要更多數(shù)據(jù)才能給予更合理的推測。

二、3G用戶或許將加速向4G遷轉

今年上半年，與4G用戶高速增長同步，3G用戶也出現(xiàn)了一波增長高潮，雖然和4G用戶動輒1.6億戶的凈增不可比擬，但是3G用戶還是出現(xiàn)了累計凈增。工業(yè)和信息化部的數(shù)據(jù)顯示，3G用戶今年1-10月份累計凈增860萬戶。最令人驚奇的是，在六月份3G用戶甚至出現(xiàn)了833萬戶的單月凈增新高。我們無法得知六月份出現(xiàn)833萬戶3G用戶凈增的原因，也無法給出合理的推測，更無法排除到底是不是統(tǒng)計數(shù)據(jù)出了問題。單從月份看，有月度數(shù)值的九個月份中，現(xiàn)在是五個月份是正增長，四個月份是負增長。另外，從連續(xù)月份增長情況看，上半年出現(xiàn)了連續(xù)4個月的正向增長，其中最高點出現(xiàn)在六月份；之后從七月份開始，除了九月份的正向增長外，其他月份都是負增長，而且負增長的數(shù)值在十月份出現(xiàn)了年內新高。

在中國移動早已著手退出3G網(wǎng)絡，中國電信也早下決心決戰(zhàn)4G的情況下，即便是中國聯(lián)通也多次表示要下大力氣發(fā)展4G用戶。如此一來，現(xiàn)在出現(xiàn)的3G用戶高速增長著實令人不解。中國移動3G網(wǎng)絡TDS制式的優(yōu)劣我們不再討論，中國移動不但不再發(fā)展3G用戶而且還在加速推進3G用戶向4G的遷轉。相較來說，中國聯(lián)通和中國電信的3G網(wǎng)絡制式優(yōu)勢更明顯一些，其中最有動力繼續(xù)發(fā)展3G用戶的最有可能就是中國聯(lián)通。這其中原因實際上并不難理解，中國聯(lián)通的4G基站數(shù)量最少，份額占比最低，但是其用戶DOU卻最高，因此亟需要3G網(wǎng)絡承載部分突增的網(wǎng)絡流量。另外，中國聯(lián)通3G網(wǎng)絡制式優(yōu)勢尚未充分發(fā)揮，而且大量用于建設3G網(wǎng)絡的投資也尚未收回。因此說中國聯(lián)通是最有可能發(fā)展3G用戶的。即便3G用戶在2018年再現(xiàn)了正向增長，我們也推出絕大多數(shù)用戶都是中國聯(lián)通發(fā)展的。但是網(wǎng)絡技術的發(fā)展一直向前，代際更迭周期還在縮短，未來3G用戶向4G，乃至5G遷轉才是趨勢，因此中國聯(lián)通發(fā)展3G用戶除了無奈之外，可能沒有別的原因。

三、IPTV用戶緣何增速放緩

運營商爭奪家庭寬帶用戶，并以此為入口不斷豐富家庭業(yè)務產品從而向其他行業(yè)延伸。在2018年上半年財報中，中國移動除了公布其家寬ARPU值外，還公布了其家庭用戶總和ARPU。包括中國移動在內的三大運營商都公布了其固網(wǎng)寬帶視頻業(yè)務滲透率數(shù)據(jù)，其中中國電信最高達到了70%，中國移動次之達到61.70%，中國聯(lián)通最低為43.0%。另外，從視頻業(yè)務滲透率的增長情況看，以中國移動為例，2017年的滲透率為40%左右，到了2018年就達到了61.7%。可以說一年增長了二十多個百分點，考慮到期間中國移動固網(wǎng)家寬用戶的飛速增長，因此視頻業(yè)務的增量應該是比較可觀的。另外，從中國廣電的用戶發(fā)展數(shù)據(jù)看，2018年以來，囿于電信運營商和互聯(lián)網(wǎng)公司各種IPTV盒子和OTT盒子的猛烈沖擊其用戶規(guī)模一直在縮減。網(wǎng)絡公開的數(shù)據(jù)顯示，截至6月末，有線電視用戶為2.34億戶，半年度凈減少1067萬戶。而且從收視率上看，IPTV的份額占比也在增長。研究機構的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至今年六月份末，有線電視雖然仍是我國居民家庭的主要收視方式，但是其收視份額下降至52.35%，相比2017年年末下降了2.46%；IPTV上升到第二收視地位，收視份額達到31.77%；OTT TV位居第三，收視份額為30.87%；直播衛(wèi)星緊隨其后，收拾份額為30.20%。最重要的是，IPTV也占據(jù)了技術優(yōu)勢，更是各種政策鼓勵推廣的。

從總體規(guī)模上看，今年1-10月份，運營商的IPTV用戶凈增2920萬戶，月均增長292萬戶，達到用戶數(shù)為1.51億戶。然而從單月用戶發(fā)展數(shù)據(jù)看，從六月份開始，運營商的IPTV用戶增長開始低于年內平均值并出現(xiàn)環(huán)比增量持續(xù)下滑的現(xiàn)象。可以說，雖然仍然是正向增長，但是環(huán)比都是月度新低。然而同期的固網(wǎng)家庭寬帶用戶卻不但沒有出現(xiàn)類似的走勢，而且還在九月份出現(xiàn)了年內增長新高。固網(wǎng)家寬用戶IPTV用戶出現(xiàn)走勢背離的原因，我們認為可能有以下兩個因素：廣電系加強存量用戶保有和異網(wǎng)拓展；互聯(lián)網(wǎng)公司加大OTT盒子營銷力度。

2018年還剩下最后一個月，站在歲尾年頭展望通信行業(yè)明年的發(fā)展趨勢，我們就不得不考慮以上各種微小甚至突發(fā)數(shù)值變化背后的原因。無論利弊，總結好今年成功的經驗和失敗的教訓才能更好地指導明年的發(fā)展。