寫這個(gè)文章，是接之前電池行業(yè)報(bào)告的第二部份，從供應(yīng)關(guān)系來(lái)看整個(gè)行業(yè)的變化。

我是覺得汽車企業(yè)來(lái)做電池，本身是面向終局的考慮，隨著寧王持續(xù)往客戶這邊入股（哪吒、愛馳、阿維塔、極氪、北汽藍(lán)谷、小康和奇瑞），在中國(guó)動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)鏈一超多強(qiáng)的格局下，有能力奔向100萬(wàn)甚至200萬(wàn)的汽車公司需要尋求二供、三供，甚至直接布局動(dòng)力電池，通過(guò)自身的成長(zhǎng)來(lái)改變自己的博弈地位（賣方市場(chǎng)）。但是在未來(lái)的10年，就像華為“不造車”一樣，它是有個(gè)期限，隨著寧德時(shí)代往下游投資，也是在雙向奔赴。隨著CTC一體化底盤的技術(shù)成熟，到2030年，除了比亞迪之外，誰(shuí)是中國(guó)的最大整車企業(yè)，還真不好說(shuō)。

磷酸鐵鋰確實(shí)有希望可以讓電池成本最重要的大宗標(biāo)準(zhǔn)化產(chǎn)品，一個(gè)標(biāo)志是特斯拉用的量超級(jí)多，一個(gè)是各個(gè)品牌的磷酸鐵鋰化的進(jìn)程，除了合資企業(yè)外，基本都已經(jīng)快完成了。事實(shí)上對(duì)于特斯拉來(lái)說(shuō)，2022年唯一不愁的就是電池供應(yīng)，4680的真正量產(chǎn)實(shí)在2023年（我們一整年看著特斯拉在折騰）。

▲圖1.特斯拉的11月供給格局??????

比亞迪是100%，特斯拉是94%，五菱、長(zhǎng)安都是90%左右了，而處在激烈競(jìng)爭(zhēng)中的企業(yè)，鐵鋰化的程度是非常高的。

▲圖2. 各個(gè)品牌的磷酸鐵鋰化

Part 1

新勢(shì)力汽車的情況

新勢(shì)力里面分三類，分為100%寧德派（蔚來(lái)和理想）、大比例寧德派（合眾）還有去寧德派（零跑和小鵬）。

●單一供應(yīng)商

從2023年開始，隨著采購(gòu)關(guān)系的調(diào)整，這個(gè)會(huì)有變化的。我覺得很有意思，雖然電池價(jià)格暴漲是理想汽車這邊第一手爆出來(lái)的，但是為了供應(yīng)鏈的穩(wěn)定，也單一采購(gòu)了這么久。

我今天去看了增程的系列電池包，這塊可替換的空間比較大。

▲圖3. 單一電池的配套

●由于股東方面的考慮，合眾在努力多元化的同時(shí)，還是受到了股東方的支持。

▲圖4. 哪吒電池的電池選用

●零跑汽車和小鵬兩家，其實(shí)挺努力的。零跑的供應(yīng)，目前是蜂巢能源占大頭了。在新勢(shì)力里面，零跑是磷酸鐵鋰化最徹底的。

▲圖5. 零跑的電池供應(yīng)

后續(xù)G9 電池的供應(yīng)也會(huì)更多起來(lái)，等2023年會(huì)有一些變化。

▲圖6. 小鵬汽車的電池供應(yīng)

新勢(shì)力里面，沒有一家在電池領(lǐng)域做了合資的。他們的選用相對(duì)靈活，有機(jī)會(huì)往50萬(wàn)成長(zhǎng)的新勢(shì)力都是考慮比較多的，競(jìng)爭(zhēng)太激烈，怎么平衡供應(yīng)安全和價(jià)格是兩難。我們也看到確實(shí)二線電池企業(yè)在綁定一些企業(yè)，努力用產(chǎn)能和價(jià)格去圈一些客戶。

Part 2

國(guó)資和民營(yíng)企業(yè)

我們來(lái)看埃安，這是一家自己要造磷酸鐵鋰的整車企業(yè)，目前是四家電芯企業(yè)來(lái)分配供應(yīng)。

▲圖7. 埃安的電池供應(yīng)

接下來(lái)看幾家央企，在電池漲價(jià)下，還是完成了電池多元化。一汽主要為了弗迪的合資做準(zhǔn)備。

▲圖8. 一汽的電池供應(yīng)

東風(fēng)是引入了欣旺達(dá)、力神、蜂巢和國(guó)軒，也是在快速做鐵鋰化。

▲圖9. 東風(fēng)的電池供應(yīng)

在公開場(chǎng)合，抱怨電池貴的長(zhǎng)安是開了炮的，今年長(zhǎng)安下半年的新能源汽車走量很激進(jìn)，鐵鋰化速度也特別快。和寧德時(shí)代也是在2022年全面加深了合作。

▲圖10. 長(zhǎng)安的供應(yīng)情況

五菱是多元化采購(gòu)的典范，每個(gè)月的情況都差不多，把電池的采購(gòu)需求均勻分配。

▲圖11. 五菱的電池采購(gòu)需求

隨著四川和寧德時(shí)代的合資電池企業(yè)的啟動(dòng)，吉利今年是起量比較迅速的。

▲圖12. 吉利汽車的電池供應(yīng)

長(zhǎng)城這邊后續(xù)上量的PHEV，蜂巢能源供應(yīng)比較多，目前長(zhǎng)城汽車的電池蜂巢占了一半多一些，然后由國(guó)軒高科和寧德時(shí)代供應(yīng)。

▲圖13. 長(zhǎng)城汽車的電池供應(yīng)

小結(jié)：我覺得2023年是一個(gè)很大的當(dāng)口，我們能看出來(lái)的問(wèn)題，整個(gè)產(chǎn)業(yè)界里面的博弈是很激烈的。最主要是，以前電池廠的長(zhǎng)尾客戶的模式不可能持續(xù)。大部分車企做個(gè)10萬(wàn)臺(tái)純電動(dòng)汽車不可能賺錢，隨著馬太效應(yīng)越來(lái)越明顯，沒議價(jià)權(quán)的企業(yè)，最終要么倒下，要么被收購(gòu)。所以整個(gè)行業(yè)的格局，就面臨誰(shuí)來(lái)賺錢，誰(shuí)來(lái)干活。內(nèi)卷厲害的情況下，總歸會(huì)有贏家和輸家的。

審核編輯 ：李倩